新三板法律制度体系
点击数：5 更新时间：2025-03-18
根据《证券公司代办股份转让系统**村科技园区非上市股份有限公司股份报价转让试点办法》（暂行）的规定，对非上市公司股份的报价转让进行了详细规定和规范。
《主办券商推荐**村科技园区非上市股份有限公司股份进入证券公司代办股份转让系统挂牌业务规则》对主办券商推荐非上市公司股份进入证券公司代办股份转让系统挂牌业务进行了规范。
《股份进入证券公司代办股份转让系统报价转让的**村科技园区非上市股份有限公司信息披露规则》明确了非上市公司股份进入证券公司代办股份转让系统报价转让的信息披露要求。
《主办券商尽职调查工作指引》规定了主办券商在推荐非上市公司股份挂牌过程中应进行的尽职调查工作。
《**村科技园区非上市股份有限公司申请股份报价转让试点资格确认办法》明确了非上市公司申请股份报价转让试点资格的条件和程序。
《中关村国家自主创新示范区支持企业改制上市资助资金管理办法》规定了中关村国家自主创新示范区对企业改制上市提供资助资金的管理办法。
中国证券业协会负责对主办券商推荐挂牌业务进行自律性管理，审查备案文件，并履行备案程序。同时，中国证券业协会委托深圳证券交易所对股份转让行为进行实时监控。
非上市公司申请股份在代办系统挂牌，需满足以下条件：
非上市公司需存续满两年，有限责任公司按原账面净资产值折股整体变更为股份有限公司的，存续期间可以从有限责任公司成立之日起计算。
非上市公司的主营业务需突出，并具备持续经营能力。
非上市公司的公司治理结构需健全，运作规范。
非上市公司的股份发行和转让行为需符合法律法规的规定，合法合规。
非上市公司需取得北京市人民政府出具的非上市公司股份报价转让试点资格确认函。
非上市公司申请股份报价转让试点资格确认函，必须为中关村高新技术企业，并满足高新技术企业的认定条件。
根据相关法律、法规及规范性文件的规定，非上市公司申请新三板挂牌转让的流程如下：
非上市公司需通过董事会、股东大会决议，确定申请新三板挂牌转让的意向。
非上市公司需申请股份报价转让试点企业资格，符合相关条件后方可进行下一步操作。
非上市公司需与推荐主办券商签订推荐挂牌协议，明确挂牌事宜。
非上市公司需配合主办报价券商进行尽职调查工作。
推荐主办券商需向中国证券业协会报送推荐挂牌备案文件。
中国证券业协会对推荐挂牌备案文件进行审查，如无异议，将在受理之日起五十个工作日内出具备案确认函。
非上市公司股份需进行集中登记。
非上市公司需披露股份报价转让说明书。
非上市公司股份完成挂牌交易。
相比主板、中小板及创业板，非上市公司申请在新三板挂牌转让的费用较低。一般费用在100-150万元左右，新三板市场挂牌后运作成本每年不到3万元。此外，根据《中关村国家自主创新示范区支持企业改制上市资助资金管理办法》，企业可申请改制资助，每家企业支持20万元，企业进入股份报价转让系统挂牌的可获得50万元资金支持。
目前，国家计划对新三板市场进行扩容，将市场挂牌对象由**村科技园区非上市股份公司逐步扩展到其他国家级高新技术产业开发区。首批扩容将包括15个试点园区，并根据情况逐渐分批扩容。自2007年以来，许多园区积极备战新三板扩容，出台了鼓励园区非上市公司在新三板挂牌上市的优惠政策，并提供资金支持。新三板是我国建立多层次资本市场发展的需要，可以预见，新三板将成为我国未来的OTC市场，也是中国未来的纳斯达克市场。