竞争优势不明显

截至2009年底，中国消费信贷市场的80%以上是房贷和汽车贷款，剩下的20%包括教育、旅游、婚庆等领域，一般的商业银行也提供相关服务，很多信用卡都可以分期付款。尽管消费金融公司向个人发放消费贷款的余额不得超过借款人月收入的5倍，这个上限比一般的信用卡高，但并没有明显的竞争优势。

征信体系残缺下的囚徒困境

在缺乏完善的征信体系的情况下，消费金融公司很难与消费者建立起信任关系。要么调查一个人的信用记录不够快捷，要么快捷但可能面临客户的信用风险。这是一个囚徒困境，没有了快捷和无担保，消费金融公司就失去了自己的独特竞争力。

资金来源之困

消费金融公司无法吸收存款，那么资金从哪里来呢?除了自己的资本金之外，《办法》规定可以通过境内同业拆借、向境内金融机构借款以及经批准发行金融债券进行融资。尽管《办法》规定金融机构做股东必须总资产达到800亿元以上，但这依然无法解决消费金融公司自身面临的风险大、融资难的问题。

捡银行鸡肋业务成败难料

与人民币贸易结算试点不同，消费金融业务并非一开闸即可盈利。一个明显的悖论是，消费金融公司的业务主要集中在婚庆、旅游、教育等小额消费贷款领域，而这些业务实际上早已被商业银行的个贷部门涵盖，但并没有得到充分重视。目前成立消费金融公司，承担的就是这些被摒弃的领域。